我國創(chuàng)業(yè)板上市公司內部控制缺陷披露影響因素實證研究.pdf

1、我國經濟正處于不斷發(fā)展的過程中，創(chuàng)業(yè)板市場作為新興資本市場也應運而生，其重要組成正是創(chuàng)業(yè)板上市公司。創(chuàng)業(yè)板上市公司具備區(qū)別于主板上市公司的特點，特別是經營風險高、不確定性強的特點，而構建完善的內部控制是避免這些特點負面影響的重要方式；內部控制在設計和運行中所存在的缺陷會在不同程度上對內部控制的有效性產生負面影響，因此提高內部控制缺陷披露的質量是很重要的，可以保護投資者的利益。國內針對上市公司內部控制缺陷披露的研究多選擇主板上市公司為研究

2、對象，以創(chuàng)業(yè)板上市公司為樣本的研究還未普遍展開。本文先是對分析創(chuàng)業(yè)板上市公司自身的特點，而且對影響創(chuàng)業(yè)板上市公司內部控制缺陷披露的因素進行實證研究，通過實證研究得出的結論對創(chuàng)業(yè)板上市公司內部控制缺陷信息披露質量的提高給出相應的建議。
　　本文選取2011年至2013年深交所創(chuàng)業(yè)板上市公司披露的內部控制自我評價報告為樣本進行實證研究。在整理樣本的內部控制自我評價報告時發(fā)現，我國創(chuàng)業(yè)板上市公司存在對內部控制缺陷披露形式和披露內容兩方面

3、的問題。在實證研究設計時，對影響創(chuàng)業(yè)板上市公司內部控制缺陷披露的因素歸集為公司規(guī)模、股權集中度、獨立董事比例、兩職合一、盈利能力、公司成長性、財務風險、事務所聲譽和審計意見類型；經過實證分析發(fā)現，股權集中度、盈利能力、兩職合一、事務所聲譽和審計意見類型與內部控制缺陷信息披露呈顯著負相關關系；而公司規(guī)模、獨立董事比例、公司成長性、財務風險水平與內部控制缺陷信息披露不存在顯著相關性，其中公司規(guī)模、公司成長性與本文預期假設一致。最后，本文根據